Khi đầu tư quỹ mở, nhà đầu tư phải đối mặt nhiều lựa chọn quan trọng. Một trong số đó là sự lựa chọn giữa quỹ mở tăng trưởng hay quỹ mở tái đầu tư cổ tức. Cùng tìm hiểu thêm về hai loại quỹ mở này để có thể đưa ra quyết định phù hợp nhất
Mục Lục
Các quỹ mở tăng trưởng
Chức năng tăng trưởng của quỹ mở có nghĩa là nếu các cổ phiếu mà quỹ đang nắm giữ được trả cổ tức thì nhà đầu tư sẽ không nhận được những khoản thanh toán cổ tức này bằng tiền mặt. Một số cổ phiếu trả cổ tức thường xuyên, nhưng với việc lựa chọn đầu tư tăng trưởng, công ty quản lý quỹ sẽ tái đầu tư số tiền mà họ sẽ trả cho nhà đầu tư dưới dạng cổ tức. Khoản tiền này giúp làm tăng giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ mở.
Đầu tư tăng trưởng không phải là một lựa chọn phù hợp cho những ai muốn nhận các khoản thanh toán bằng tiền mặt thường xuyên từ các khoản đầu tư. Tuy nhiên, đó là một cách để tối đa hóa giá trị NAV của quỹ và khi muốn bán chứng chỉ quỹ, nhà đầu tư sẽ nhận được lãi vốn cao hơn với cùng số lượng chứng chỉ quỹ đã mua ban đầu.
Điều này là do tất cả cổ tức đáng lẽ phải trả cho nhà đầu tư đã được công ty quản lý quỹ sử dụng để đầu tư vào nhiều chứng khoán hơn từ đó tăng lợi nhuận cho nhà đầu tư. Trong trường hợp này, nhà đầu tư không nhận thêm chứng chỉ quỹ, nhưng giá trị chứng chỉ quỹ sẽ tăng
Các quỹ mở tái đầu tư cổ tức
Lựa chọn tái đầu tư cổ tức có sự khác biệt so với đầu tư tăng trưởng. Cổ tức được tái đầu tư nhưng không phải để mua thêm chứng khoán. Đối với quỹ mở tái đầu tư cổ tức, khi các cổ phiếu trả cổ tức, khoản thu nhập này sẽ không được chuyển cho nhà đầu tư dưới dạng tiền mặt. Thay vào đó, sẽ được tự động tái đầu tư bởi các nhà quản lý quỹ nhằm thay mặt các nhà đầu tư mua thêm chứng chỉ quỹ và chuyển chúng vào tài khoản cho các nhà đầu tư.
Giải pháp này làm tăng số lượng chứng chỉ quỹ đang lưu hành hành trong quỹ mở và dẫn đến việc tăng giá trị tài sản cho nhà đầu tư với tốc độ nhanh hơn so với trường hợp cổ tức không được tái đầu tư. Nhiều quỹ mở đầu tư cung cấp dịch vụ tái đầu tư tự đông mà không thu thêm bất kì khoản phí nào.
Nhà đầu tư sẽ nhận được lãi vốn khi bán các chứng chỉ quỹ. Trong trường hợp lựa chọn tái đầu tư cổ tức thì số lượng chứng chỉ quỹ mà nhà đầu tư sở hữu sẽ tăng lên so với ban đầu.
Lựa chọn việc phân phối cổ tức
Việc muốn tái đầu tư hay nhận thanh toán cổ tức định kỳ bằng tiền mặt là phụ thuộc vào nhà đầu tư.
Nếu nhà đầu tư không muốn nhận cổ tức do quỹ mở trả thì có thể chọn một trong hai giải pháp đó là quỹ đầu tư tăng trưởng hoặc quỹ tái đầu tư cổ tức. Cho dù bạn chọn giải pháp nào thì cũng nên lưu ý rằng bạn đang chọn từ bỏ các khoản chi trả cổ tức thường xuyên để cho phép công ty quản lý quỹ sử dụng số tiền đó với mục đích tăng lãi vốn của bạn.
Mỗi loại quỹ đều có ưu điểm và nhược điểm, nên việc quyết định lựa chọn loại quỹ nào cho phù hợp sẽ phụ thuộc vào mục tiêu và chiến lược tài chính của nhà đầu tư.
Thanh toán cổ tức trong quỹ mở cho nhà đầu tư
Trong trường hợp nhà đầu tư muốn nhận cổ tức, thì khoản thanh toán này sẽ được chuyển trực tiếp vào tài khoản ngân hàng của nhà đầu tư dưới dạng tiền mặt. Thông thường, nhà đầu tư cũng không phải tốn thêm phí khi cổ tức được trả bằng tiền mặt.
Nhà đầu tư nên làm gì khi lựa chọn quỹ mở?
Không có loại quỹ mở nào là hoàn hảo cho mọi nhà đầu tư, đó là lý do tại sao có rất nhiều sự lựa chọn khác nhau để phù hợp với từng mục đích đầu tư cụ thể.
Trước khi đầu tư vào một quỹ mở, nhà đầu tư nên kiểm tra các đặc điểm cụ thể của quỹ để tránh đầu tư vào một sự lựa chọn không phù hợp với nhu cầu của mình.
Một số quỹ mở còn có những quỹ thành viên nắm giữ các tài sản khác nhau, giúp nhà đầu tư thuận tiện hơn trong việc lựa chọn hoặc chuyển đổi giữa các quỹ nếu có nhu cầu
Chẳng hạn như Quỹ mở iFund được thiết kế bởi Techcom Securities (TCBS) đầu tư vào những chứng khoán có chất lượng tốt nhất được niêm yết trên thị trường.
Quỹ mở iFund bao gồm 3 sản phẩm đầu tư chuyên biệt cho từng mục đích đầu tư từ ngắn hạn cho đến dài hạn: Quỹ trái phiếu (TCBF), Quỹ cổ phiếu Techcom (TCEF) và Quỹ trái phiếu linh hoạt FlexiCA$H (TCFF)
Quỹ mở iFund có tính thanh khoản tốt, trong trường hợp nhà đầu tư chưa muốn rút các khoản thanh toán cổ tức hoặc lãi suất định kỳ dưới dạng tiền mặt thì chỉ cần lựa chọn tái đầu tư tự động để phát huy ưu thế của việc sinh lời kép
Các giao dịch chứng chỉ quỹ mở iFund đều được thực hiện online, nhà đầu tư chỉ cần mở tài khoản TCBS cá nhân là đã có thể bắt đầu đặt lệnh mua chứng chỉ quỹ. Hướng dẫn mở tài khoản tại đây